CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
K 31. decembru / Closing balance at 31 December 28
20. PREHĽAD O PODMIENENÝCH ZÁVÄZKOCH
20. OVERVIEW OF CONTINGENT LIABILITIES
a) Podmienené záväzky
(tis. EUR)
(EUR ’000) 31 Dec 201331.12.2013 31 Dec 201231.12.2012
Poskytnuté nevyčerpané limity úverov / Credit facilities issued but not drawn 877 307 841 143 Vydané záruky a akreditívy / Guarantees issued 191 317 170 535
1 068 624 1 011 678
Bankové záruky a akreditívy vystavené klientom kryjú záväzky (záväzky z platenia a neplatenia) voči bene- ficientovi (tretej osobe). Bankové záruky predstavujú nezvratný záväzok ČSOB skupiny SR uhradiť istú sumu uvedenú na bankovej záruke v prípade, že dlžník ne- splní záväzok alebo iné podmienky uvedené v záruke. Akreditív predstavuje písomný záväzok ČSOB skupiny konajúcej podľa inštrukcií kupujúceho zaplatiť určitú sumu predávajúcemu oproti predloženiu dokumentov, ktoré spĺňajú podmienky akreditívu. ČSOB skupina SR sa pri spravovaní akreditívov riadi „Jednotnými zvyk- losťami a pravidlami pre dokumentárne akreditívy“, ktoré vydala Medzinárodná obchodná komora.
a) Contingent liabilities
Bank guarantees and letters of credit cover liabili- ties to clients (payment and non-payment liabilities) against beneficiaries (third parties). Bank guarantees represent an irrevocable liability on the part of the ČSOB Group SR to pay a certain amount as stated in the Bank guarantee in the event, that the debtor fails to fulfil an obligation or other conditions as stated in the guarantee.
A letter of credit represents a written obligation on the part of the ČSOB Group SR performed according to the instruction of the buyer to pay a specified amount to the seller against the documents that meet the letter of credit requirements. The ČSOB Group SR deals with the letters of credit subject to ‘Unified Rules and Cus-
Základným cieľom týchto nástrojov je zabezpečiť, aby finančné prostriedky boli klientom k dispozícii v čase, keď o ne požiadajú. Záruky a „standby“ akreditívy, ktoré predstavujú neodvolateľné potvrdenie, že ČSOB skupina SR vykoná platby, ak si klient nebude môcť splniť záväzky voči tretím stranám, nesú rovnaké úverové riziká ako úvery. Dokumentárne a obchodné akreditívy, ktoré predstavujú písomný záväzok ČSOB skupiny SR v mene klienta, že poskytne tretej osobe plnenie do určitej výšky a za konkrétnych podmienok, sú zabezpečené prevedením práva na užívanie prís- lušného tovaru, a teda nesú menšie riziko než priame úvery.
Prísľuby úverov predstavujú nevyužité oprávnenie poskytnúť úver vo forme úverov, záruk či akreditívov. Úverové riziko spojené s prísľubmi úverov predstavu- je pre ČSOB skupinu SR potenciálnu stratu vo výške celkových nečerpaných prísľubov. Vydané prísľuby úverov sú však podmienené dodržaním určitých štan- dardných úverových podmienok zo strany klienta, preto je objem pravdepodobnej straty nižší než celko- vá výška nečerpaných prísľubov.
Operatívny prenájom
Nasledujúca tabuľ ka uvádza prehľad budúcich mini- málnych lízingových splátok z nevypovedateľných operatívnych prenájmov:
(tis. EUR)
(EUR ’000) 31 Dec 201331.12.2013 31 Dec 201231.12.2012
do 1 roka / Less than 1 year 1 180 1 027
od 1 roka do 5 rokov / From 1 year to 5 years 1 183 1 605
Spolu / Total 2 363 2 632
Minimálne lízingové splátky zaúčtované do nákladov účtovného obdobia
/ Minimum lease payments recognized as an expense for the year 517 552
Operatívny prenájom týkajúci sa informačných tech- nológií od KBC Group, N.V, je uvedený v položke do 1 roka vo výške 677 tis. EUR (2012: 524 tis. EUR). V sú- lade so zmluvnou výpovednou lehotou sa jedná o plá- nované polročné platby nájomného.
The primary purpose of these instruments is to ensure that funds are available as required. Guarantees and standby letters of credit, which represent irrevocable assurances that the ČSOB Group SR will make pay- ments in the event that a customer cannot meet its obligations to third parties, carry the same credit risk as loans. Documentary and commercial letters of cred- it, which are written undertakings by the ČSOB Group SR on behalf of a customer authorizing a third party to draw drafts on the ČSOB Group SR up to a stipulated amount under specific terms and conditions, are col- lateralized by the underlying shipments of the goods to which they relate and, therefore, carry less risk than a direct borrowing.
Commitments to extend credit represent unused por- tions of authorizations to extend credit in the form of loans, guarantees or letters of credit. With respect to credit risk on commitments to extend credit, the ČSOB Group SR is potentially exposed to loss in an amount equal to the total unused commitments. However, the probable amount of loss is less than the total unused commitments since most commitments to extend credit are contingent upon customers maintaining spe- cific credit standards.
Operating leases
The following table summarizes future minimum lease payments under non-cancellable operating leases:
The operating leases related to information technolo- gies to KBC Group, N.V, are included in ‘Less than 1 year’ in the amount of EUR 677 thousand (2012: EUR 524 thousand). They represent expected half-year lease payments according to the committed notice period.
b) Values in custody
The values received into custody and management by the Group amounted to EUR 10,706,536 thousand as at 31 December 2013 (2012: EUR 7,724,408 thou- sand).
c) Lawsuits
In addition to the litigation for which provisions are created (Note 18), the ČSOB Group SR is named in and is defending a number of legal actions arising in the ordinary course of business. The management of the ČSOB Group SR does not believe that these legal actions will result in any material loss. Consequently, no provisions were created for these cases as at 31 December 2013 and 31 December 2012.
d) Taxation
The methodology of Slovak tax legislation and inter- pretation is still evolving. Consequently, in the current taxation environment, there is uncertainty concerning the interpretations and procedures that the respective tax authorities may apply in a number of areas. Due to this, the ČSOB Group SR is obliged to develop its own interpretation of the tax legislation when setting up its plan and accounting standards. It is not possible to calculate the effect resulting from this uncertainty.
b) Hodnoty prevzaté do úschovy
Hodnoty prevzaté ČSOB skupinou SR do úschovy k 31.12.2013 predstavujú 10 706 536 tis. EUR (2012: 7 724 408 tis. EUR).
c) Súdne spory
ČSOB skupina SR, okrem súdnych sporov, na ktoré už boli vytvorené rezervy (poznámka č. 18), čelí právnym žalobám, ktoré vyplývajú z bežnej činnosti. Vedenie ČSOB skupiny SR je presvedčené, že je nepravde- podobné, že ČSOB skupine SR vznikne v súvislosti s týmito žalobami významná strata. Z toho dôvodu neboli na tieto prípady tvorené rezervy k 31.12.2013 a k 31.12.2012.
d) Zdaňovanie
Daňová legislatíva a jej interpretácia a metodika sa neustále vyvíjajú. V súčasnom prostredí daňových predpisov preto existuje neistota pri výklade a po- stupe príslušných daňových úradov v mnohých ob- lastiach. V dôsledku toho musí ČSOB skupina SR pri tvorbe plánu a účtovných zásad sama interpretovať daňovú legislatívu. Vplyv tejto neistoty nie je možné vyčísliť.
The structure of shareholders of the ČSOB Group SR is as follows:
Share capital
At 31 December 2013 and 31 December 2012, author- ized and fully paid share capital consists of 7,470 ordi- nary shares in a nominal amount of EUR 33,200. Share capital was registered with the Commercial Register in the full amount of EUR 248,004 thousand.
Share premium
Share premium represents the difference between the nominal amount of own shares and their market value. As at 31 December 2013 and 31 December 2012, the share premium amounted to EUR 484,726 thousand. Legal reserve fund
Under the Slovak Commercial Code, all companies are required to maintain a legal reserve fund to cover future adverse financial conditions. The legal reserve fund represents accumulated transfers from retained earnings. The ČSOB Group SR is obliged to contribute an amount to the fund each year which is not less than 10% of its annual net profit (calculated in accordance with Slovak accounting regulations) until the aggre- gate amount reaches a minimum level equal to 20% of the issued share capital. The legal reserve fund is not available for distribution to shareholders and may be used only for compensation of losses incurred. As at 31 December 2013, the ČSOB Group SR allocated EUR 5,240 thousand to the reserve fund, thus its value increased to EUR 37,990 thousand. As at 31 December 2012, the ČSOB Group SR held a legal reserve fund of EUR 32,750 thousand.
21. VLASTNÉ IMANIE
21. EQUITY
Skladba akcionárov ČSOB skupiny SR je nasledujúca:
percentuálny podiel na základ- nom imaní 31. 12. 2013 % of share capital 31 Dec 2013 percentuálny podiel na základ- nom imaní 31. 12. 2012 % of share capital 31 Dec 2012 KBC Bank N.V. Belgicko / KBC Bank N.V. Belgium 100,00 % 100,00 %
Spolu / Total 100,00 % 100,00 %
Základné imanie
Schválené a plne splatené základné imanie k 31.12.2013 a k 31.12.2012 tvorí 7 470 kmeňových zaknihovaných akcií v nominálnej hodnote 33 200 EUR. Základné imanie bolo v plnej výške 248 004 tis. EUR zapísané do Obchodného registra.
Emisné ážio
Emisné ážio predstavuje rozdiel medzi menovitou hodnotou vlastných akcií a ich upisovacou hodnotou. K 31.12.2013 a 31.12.2012 je tento rozdiel v hodnote 484 726 tis. EUR.
Rezervné fondy
V zmysle Obchodného zákonníka platného v Sloven- skej republike musia všetky spoločnosti viesť zákonný rezervný fond na krytie nepriaznivej finančnej situá- cie v budúcnosti. Zákonný rezervný fond predstavuje akumulované prídely z výsledku hospodárenia. ČSOB skupina SR je povinná každoročne prispievať do tohto fondu sumou minimálne vo výške 10 % svojho ročné- ho čistého zisku, až kým celková suma nedosiahne minimálnu výšku rovnajúcu sa 20 % emitovaného zá- kladného imania. Zákonný rezervný fond nie je k dis- pozícii na rozdelenie akcionárovi a môže byť použitý len na kompenzáciu vzniknutých strát. K 31.12.2013 skupina uskutočnila prídel do rezervného fondu vo výške 5 240 tis. EUR, čím sa jeho hodnota zvýšila na 37 990 tis. EUR. K 31.12.2012 bol rezervný fond vo výške 32 750 tis. EUR.
Revaluation surplus
Revaluation surplus from available-for-sale financial assets:
The revaluation reserve from available-for-sale finan- cial assets represents accumulated gains and losses arising on the revaluation of available-for-sale finan- cial assets that have been recognized in other compre- hensive income. This revaluation surplus is presented net of the amounts reclassified to consolidated state- ment of profit or loss and other comprehensive income when those assets have been disposed of or are deter- mined to be impaired. As at 31 December 2013 and 31 December 2012, there was no new impairment recog- nized for available-for-sale financial assets.
Other revaluation surplus
In 2007, KBC Bank decided to transform Českosloven- ská obchodná banka, a.s., pobočka zahraničnej banky in SR into a separate legal entity with effect from 1 January 2008. Due to this, a reorganization reserve was created as the difference between the fair value of non-cash deposits to the equity of the new company and their carrying amount. The fair value of non-cash deposits was determined based on expert opinion as at the date of formation of the new company. The reor- ganization reserve is presented within the equity of the new legal entity, as at 31 December 2013 and 31 De- cember 2012 in the negative amount of EUR 216,162 thousand.
Oceňovacie rozdiely
Oceňovacie rozdiely z finančného majetku na predaj
(tis. EUR)
(EUR ’000) 31 Dec 201331.12.2013 31 Dec 201231.12.2012
K 1. januáru / As at 1 January 23 181 691
Čistý zisk/(strata) z precenenia finančného majetku na predaj
/ Net gain/(loss) arising on the revaluation of available-for-sale financial assets (4 046) 30 367 Daň z príjmu z titulu precenenia finančného majetku na predaj
/ Income tax relating to gain/(loss) arising on the revaluation of available-for-sale financial assets
1 952 (6 762)
Kumulatívny zisk z predaja finančného majetku na predaj reklasifikovaný do konsolido- vaného výkazu ziskov a strát a iného komplexného výsledku
/ comprehensive income on sale of available-for-sale financial assets
(3 227) (1 115)