Case Study IV: Workshop 1 Observation Workshop

En el Ecuador se posee un modelo de solvencia estático, basado en normas y leyes, que considera la capacidad de solvencia de una aseguradora mediante el análisis de datos Históricos del balance,25 determinando la capacidad de las aseguradoras para cumplir las obligaciones acordes a lo requerido dentro de la Ley General de Seguros.

7.2.1. Requerimiento mínimos de capital (RMC).- El Ecuador se enfoca principalmente en los resultados de las primas netas recibidas, activos, cargos diferidos y patrimonio y a través de esto determinar la capacidad de solvencia de las aseguradoras a diferencia del Modelo de Solvencia II que para RMC, le incluye el análisis de la siniestralidad para determinar realmente la solvencia de la aseguradora.

Consideración a tomar.- Ecuador debe tener consideraciones sobre los tipos de riesgos y desde el ente de control hacer un seguimiento sobre el manejo de los mismos.

7.2.2. Cobertura del requerimiento mínimo de capital.- Tanto el modelo

Ecuatoriano como el Solvencia II concuerdan en su manejo ya que se toma como puntos principales al capital y los regímenes de inversión en Ecuador se los determina por porcentajes y en el Modelo de Solvencia II por modelos internos de probabilidades y de escenarios.

Sobre el margen de solvencia en nuestro país las compañías de Seguros se basan en la Ley General de Seguros y analizado por medio de indicadores financieros y solo se maneja un análisis de riesgo enfocado a las inversiones y no como aplicando modelos de riesgos integrales que ayuden a determinar el global de los riesgos a los que se enfrenta la compañía, a diferencia del modelo Europeo de Margen de Solvencia II basado en un modelo dinámico que considera la capacidad presente de las compañías de seguros, la capacidad futura usando para esto modelos de probabilidades y escenarios basados en análisis de riesgos. Es importante que el Ecuador norme a través de la Superintendencia de Bancos y Seguros normas que exijan a las aseguradoras que manejen planes integrales de administración de riesgos y políticas de control interno.

117

Consideración a tomar.- En este punto es importante que la SBS,

controle los niveles de Capital y Patrimonio y que los mismos superen lo establecido por la Ley para que exista un adecuado manejo del capital, y cuando los niveles de Capital estén bajo el 50% determinado por la Ley General de Seguros se dé una intervención y tanto pública como privada para la reactivación de la compañía de seguros o proceder con la correspondiente liquidación.

7.2.3. Fondo de garantía26_{.- Se equipara a las reservas legales en el} Ecuador las cuales deben ser un 50% del capital pagado, al cual cada año se destina obligatoriamente un 10% de las utilidades netas, a diferencia de Europa que se toma la tercera parte del margen de solvencia obligatorio como fondo de garantía que considera tanto el capital como las primas enfocado a cada ramo de seguro.

Consideración a tomar.- Ecuador debe guiarse como se maneja en

Europa y formar su fondo de Garantía como un tercio del margen de solvencia pues de esta manera es más representativo al considerar también los activos y no solo el capital.

7.2.4. Riesgos.- Dentro de lo que es la solvencia en el Ecuador desde el punto de vista del riesgo solo se considera el riesgo de inversión mostrando falencias ya que se deja de lado otro tipo de riesgos que forman parte del giro del negocio, mientras que en Europa se toma en cuenta con un mayor énfasis los riesgos técnicos, los riesgos de reservas, riesgos de crédito y riesgos de crecimiento en tasas por arriba a las del mercado.

Consideración a tomar.- Me parece importante que dentro del marco de legislación sea obligatorio que toda compañía de seguros tenga dentro de su estructura un departamento de manejo integral de riesgos.

7.2.5. Valoración de activos / pasivos.- En Ecuador no se hace la valoración de activos/ pasivos punto clave para determinar el cálculo de capital exigido, mientras que en Europa se determina Riesgos Basados

26_{El sistema de fondos de garantía se desarrolló en respuesta a la insolvencia sufrida por las aseguradoras durante las décadas del} cincuenta y del sesenta. Estos fondos se han establecido como asociaciones, con el propósito de proteger a los titulares de las pólizas y a los beneficiarios contra las pérdidas financieras ocasionadas por las insolvencias de las aseguradoras. Principalmente, el objeto de una asociación de garantía es el de cubrir las obligaciones financieras (hasta un monto determinado) que una aseguradora insolvente tenga con sus asegurados y beneficiarios. En general, los estados tienen fondos de garantía separados para los seguros de vida y de salud (fondos L & H, del inglés Life and Health) y para los seguros patrimoniales y de responsabilidad civil (fondos P & C, Property/Casualty Funds).

118

en el Capital que valora los Activos / Pasivos una medida más exacta sobre la capacidad de la empresa aseguradora.

7.2.6. Gestión de riesgo.- Como se ha analizado anteriormente en Ecuador no se hace un análisis integral de riesgos lo cual puede ser determinante en la solvencia de las compañías de Seguros, mientras con Europa en el modelo de Solvencia II dentro del pilar II hace hincapié de las políticas de control interno y gestión integral de riesgos de esta manera se permiten medir de una mejor manera la capacidad de cada compañía de seguros.

Consideración a tomar.- El riesgo en el sector asegurador es el punto clave para determinar el requerimiento mínimo de capital RMC por eso Ecuador debe considerar todos los riesgos a los que este expuesto la actividad aseguradora a través del análisis integral de riesgos anteriormente expuesto.