APPENDIX 1 – Interview Guide, Central Level
Central level interview guide - English
General Information
In order for your answers to be reproduced as accurately as possible in our thesis we would like to record the interview with your permission. If you choose to not let us record the interview we will only take notes of your answers. Further both you and your bank will have the possibility to remain anonymous, should you choose this, the bank will be given a number that it will be called, and for you, only the position will be revealed in our thesis.
The interview is split into three parts, where all areas touch upon risk management. The first part is about financial risks; the second part about rules like the Basel agreements and the third part will focus on the organizational structure of the bank.
Our goal is that the interview should take approximately one hour; if possible have that in mind when answering the questions.
Personal Questions Age:
Position:
Work description:
Years in the bank:
Risks
Below, 4 questions follow regarding financial risks, here we seek short answers giving us a picture of how the structure look like and what instruments/approaches that are used
How is market risk managed at your bank? (Instruments, diversification etc.) o Where in the hierarchical structure is this risk managed? (Distribution
between central, regional and local units)
o If it is handled at several levels how is that done?
How is credit risk managed at you bank?
o Where in the hierarchical structure is this risk managed?
o If it is handled at several levels how is that done?
How is liquidity risk managed at you bank?
o Where in the hierarchical structure is this risk managed?
o If it is handled at several levels how is that done?
How are operational risks managed at your bank?
o Where in the hierarchical structure are these risks managed?
o If they are handled at several levels how is that done?
2
Below follows five questions regarding financial risks and the organizational structure.
Here we are looking for answers that shine a light on the different organizational levels responsibilities and how the communication works between these levels.
How high are the limits on what the local offices can decide where they are involved in the risk management?
Which risks are most central in your organization?
o Why?
How are risks communicated between the hierarchical levels (risk management, and actual risk levels)
How is the work divided between local/Regional/Central risk management functions?
How are new risk management guidelines implemented throughout the organization?
Rules
In this part of the interview we will go through rules like the Basel-agreements and how they affect the banks organizational development and its risk management.
Do you perceive that the implementation of the Basel agreements has had any effect on your bank’s organizational structure?
o How has it affected the structure of your bank?
Do you perceive that there have been any changes in how your bank approaches and manages financial risks as the Basel agreements have developed?
o How does your bank adapt to these changes?
What do they think about the development of the Basel agreements?
o Positive or negative reflections?
o Any critique? (What could be different?)
How severe do you think the impact will be from the Future Basel 3 agreement on your organization?
o Do you think that this will affect the banks organizational structure?
o In that case: How?
Organizational Structure
In this third and final part of the interview we will focus on the organizational structure.
Focus will bee on the different hierarchical levels, the communication between these and finally on the general level of knowledge in the group.
Do you perceive your organization as centralized or decentralized in control?
o Why?
o On a scale of 1-10 how centralized do you perceive the organization?
Do you perceive that your bank has a constant organizational structure or is it developing towards a centralized or a decentralized organizational structure?
o Why do you think this is the development?
o Why not?
Does your bank have several lines of defense in meeting financial risks?
o In that case: How are they structured? (Organizational levels)
How do you perceive that the communication function between the different hierarchical levels?
3
How involved are the local offices in the work with financial risk management?
Do you perceive the chain of command to be clear?
If there are any questions on local level is it clear where they should turn to ask their questions?
What is your perception of the general knowledge about financial risk management within the organization?
o Take the different organizational levels into consideration (Local, Regional, central)
4
Central level interview guide - Swedish
Generell Information
Om ni godkänner kommer vi att spela in denna intervju för att era svar ska återges så exakt som möjligt vår uppsats. Väljer ni att inte godkänna spelar vi inte in intervjun, utan kommer endast att använda oss av anteckningar. Ytterligare har ni möjligheten att vara anonym, om ni väljer detta kommer endast er position att offentliggöras i vår uppsats.
Vi kommer att dela in denna intervju i tre delar där samtliga delar berör riskhantering.
Den första delen handlar om finansiella risker, den andra delen har fokus på Basel överenskommelserna och den tredje och sista delen fokuserar på bankens organisationsstruktur. Vårt mål är att intervjun ska pågå i ca 1 timme. Om möjligt ha detta i åtanke när ni svarar på frågorna.
Personliga frågor Ålder:
Position:
Arbetsbeskrivning:
År inom banken:
Risker
Nedan följer 4 frågor som handlar om finansiella risker. Här söker vi korta svar som målar upp hur strukturen ser ut och vilka instrument/angreppssätt som används för att hantera dessa risker
Hur hanterar er bank marknadsrisker? (Instrument, internrevision, diversifiering etc.)
o Var i den hierarkiska strukturen är marknadsrisken hanterad?
(Distribution mellan lokala och centrala enheter?)
o Om marknadsrisken hanteras på flera nivåer, hur går det till?
Hur hanterar er bank kreditrisker?
o Var i den hierarkiska strukturen är kreditrisken hanterad?
o Om kreditrisken hanteras på flera nivåer, hur går det till?
Hur hanterar er bank likviditetsrisker?
o Var i den hierarkiska strukturen är likviditetsrisken hanterad?
o Om likviditetsrisken hanteras på flera nivåer, hur går det till?
Hur hanterar er bank operationella risker?
o Var i den hierarkiska strukturen är operationella risker hanterade?
o Om operationella risker hanteras på flera nivåer, hur går det till?
Nedan följer fem frågor som handlar om finansiella risker och organisationsstrukturen.
Här söker vi främst svar som belyser de olika organisationella nivåernas ansvar och kommunikationen mellan dessa.
5
Var går gränsen för vad lokala kontor får bestämma, när de är involverade I riskhanteringsprocessen?
Vilka risker är mest centrala i er organisation?
o Varför?
Hur kommuniceras risker mellan de olika hierarkiska nivåerna (Riskhantering och faktiska risk nivåer)
Hur är riskhanteringsarbetet fördelat mellan lokala/Regionala och Centrala enheter?
Hur implementeras nya riskhanterings-guidelines i er organisation?
Regler
I denna del av intervjun kommer vi att behandla Basel-överenskommelsernas påverkan på bankens organisationella utveckling och riskhantering.
Upplever ni att det har skett någon organisationell förändring på grund av striktare finansiella regler, utvecklade från Basel-överenskommelserna?
o Vilka är dessa förändringar?
Upplever ni att er bank har ändrat sitt angreppssätt vad gäller riskhantering på grund av att Basel-överenskommelserna har utvecklats?
Vad tycker ni om Basel-överenskommelsernas utveckling?
o Positiva/negativa reflektioner?
o Har ni någon kritik mot Basel?
Hur tror ni att Basel 3 kommer att påverka er organisation?
o Tror ni att detta kommer att påverka bankens organisationsstruktur?
o I så fall: Hur?
Organisationsstruktur
I denna tredje och sista del av intervjun kommer vi att fokusera på
organisationsstrukturen, vi kommer att fokusera på olika organisationella nivåer, på kommunikation mellan dessa och slutligen på den generella kunskapsnivån inom koncernen.
Upplever ni att er organisation är centraliserad eller decentraliserad vad gäller kontroll?
o Varför?
o På en skala 1-10 hur centraliserad upplever ni den?
Upplever ni att banken har en konstant organisationsstruktur, eller utvecklas den mot att ha en centraliserad alternativt en decentraliserad organisationsstruktur?
o Varför tror ni att detta är bankens utveckling?
o Varför inte?
Har er bank flera försvarslinjer mot de finansiella riskerna? (syftar på organisationella nivåer)
o Om så är fallet: Hur är dessa strukturerade?
Vad är er uppfattning om hur kommunikationen fungerar mellan de olika organisationella (Hierarkiska) nivåerna?
Hur involverade är de lokala kontoren i arbetet med hanteringen av finansiella risker?
Upplever ni att er organisation har en klar orderstruktur?
6
Om det finns några frågor på de lokala nivåerna, är det klart var de ska vända sig för att fråga dessa?
Hur uppfattar ni den generella kunskapsnivån gällande hantering av finansiella risker inom organisationen?
Kan ni ta de olika organisationsnivåerna i beaktning (Lokala, regionala och centrala)
7