La Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económicos – OCDE, por medio de las “Directrices en Materia de Precios de Transferencia a Empresas Multinacionales y Administraciones Tributarias", establece ciertas metodologías y lineamientos de precios de transferencia, mismas que son consideradas por la legislación ecuatoriana en el Art. 89 del Reglamento, respecto al cumplimiento del principio de plena competencia la cual se basa principalmente en la comparación de las condiciones entre una operación llevada a cabo entre entidades vinculadas, con las condiciones llevadas a cabo en operaciones entre empresas independientes, mediante situaciones y características económicas relevantes suficientemente comparables.
del exterior, del Formulario 101 de Declaración de Impuesto a la Renta de sociedades y establecimientos permanentes.
La aplicación del principio de plena competencia se basa generalmente en la comparación de las condiciones de una operación vinculada con las condiciones de las operaciones entre empresas independientes. Para que estas comparaciones sean útiles, las características económicas relevantes de las situaciones que se comparan deben ser lo suficientemente comparables. […] En la determinación del grado de comparabilidad, incluyendo el tipo de ajustes que resulten necesarios para lograrla, se requiere comprender cómo evalúan las sociedades independientes las operaciones potenciales23 (OCDE, 2010).
A continuación, se exponen ―los métodos tradicionales basados en las operaciones‖ y los ―métodos basados en el resultado de las operaciones‖ que
pueden utilizarse para determinar si las condiciones impuestas en las relaciones comerciales o financieras entre empresas asociadas son coherentes con el principio de plena competencia.24
Los métodos tradicionales basados en las operaciones son el método del precio libre comparable, el método del precio de reventa y el método del coste incrementado. Los métodos basados en el resultado de las operaciones son el método del margen neto operacional y el método de la distribución del resultado25 (OCDE, 2010).
Por lo cual, se consideran a los métodos tradicionales como los métodos más directos para determinar si las condiciones de las relaciones comerciales o financieras entre las compañías asociadas se ajustan al principio de plena competencia; esto debido a que cualquier diferencia entre el monto de la transacción y/o valor acordado por el bien o servicio transaccionado entre una operación vinculada comparado con el de una operación no vinculada, puede atribuirse directamente a la relación comercial o financiera interpuesta y/o acordada entre compañías relacionadas pudiendo así determinar el cumplimiento del principio de plena competencia reemplazando de manera directa el valor de la operación vinculada con el de la operación entre entidades no vinculadas.
Los métodos tradicionales basados en las operaciones son el medio más directo para determinar si las condiciones de las relaciones comerciales o financieras de las compañías asociadas se ajustan al principio de plena competencia. Esto es así porque cualquier diferencia entre el precio de una operación vinculada y el de una operación comparable no vinculada puede imputarse directamente a las relaciones comerciales o financieras aceptadas o impuestas entre las compañías, pudiendo así determinar las condiciones de plena competencia sustituyendo directamente el precio de la operación vinculada por el de la no vinculada.
23 OCDE – Capítulo I ―El principio de plena competencia‖ - Criterios para aplicar el principio de
plena competencia, i) Análisis de comparabilidad, a) Razones para el examen de comparabilidad: 22.
24
OCDE –Capítulo II ―Metodología para la determinación de los precios de transferencia‖: 74.
Los métodos tradicionales basados en la operación constituyen el medio más directo para precisar si las condiciones de las relaciones comerciales y financieras entre empresas asociadas responden a las de plena competencia. Por tanto, estos métodos tradicionales son preferibles a otros. Sin embargo, las complejidades de las situaciones reales de las actividades empresariales pueden implicar dificultades en la forma de aplicar los métodos tradicionales. En esas situaciones excepcionales en las que no existen datos disponibles o los disponibles no son de suficiente calidad como para confiar, únicamente o de forma absoluta, en los métodos tradicionales, puede resultar necesario preguntarse si - y en qué condiciones-, se pueden utilizar otros métodos26 (OCDE, 2010).
Sin embargo, existen condiciones en las que los métodos basados en resultados, suelen ser más apropiados que los métodos tradicionales basados en las operaciones. Esto debido a la integridad de las actividades entre compañías relacionadas, así como también a la falta de información pública y confiable de terceros en base a sus resultados a nivel bruto; reflejando ser más apropiados los métodos basados en resultados a nivel operativo.
Hay situaciones en las que los métodos basados en el resultado de las operaciones resultan más apropiados que los métodos tradicionales basados en las operaciones. Por ejemplo, aquellos en los que cada una de las partes realiza aportaciones valiosas y únicas a la operación vinculada, o cuando las partes llevan a cabo actividades muy integradas, lo que puede hacer que el método de la distribución del resultado resulte mucho más apropiado que un método unilateral […]27 (OCDE, 2010).
Por lo cual, dependiendo del tipo de transacción que se esté analizando se deben considerar todas las condiciones anteriormente mencionadas con el fin de evitar algún tipo de error en el análisis. En este caso de análisis en particular, al ser una operación de cesión de acciones no cotizadas en el mercado bursátil en la cual se analiza el valor pactado entre empresas relacionadas por cada acción, comparado con el valor que pactarían terceros independientes por cada acción – por medio del método de valoración explicado más adelante - el método tradicional.