A continuación, se presenta el desglose de estos epígrafes de los balances consolidados adjuntos a 31 de diciembre de 2020 y 2019, atendiendo a su naturaleza:
Miles de euros
2020 2019
Valores representativos de deuda 1.649.772 1.138.667 Préstamos y anticipos
Entidades de crédito 15.239 17.755
Clientela 806.779 620.691
2.471.790 1.777.113
10.1. Valores representativos de deuda
El detalle de los valores representativos de deuda a 31 de diciembre de 2020 y 2019, clasificados en función de su contraparte, es el siguiente:
Miles de euros 2020 2019
Administraciones Públicas españolas 231.252 315.186 Administraciones Públicas no residentes 1.418.520 823.481
1.649.772 1.138.667
El modelo de negocio denominado Cartera de “Mantener”, que es el seguido en la gestión de los valores incluidos en este epígrafe, contempla una tipología de valores representativos de deuda a tipo variable, con independencia de su vencimiento residual y a tipo fijo con vencimiento residual superior a 36 meses en el momento de la compra.
A 31 de diciembre de 2020, determinados valores de la cartera están pignorados en garantía de las operaciones de financiación que puedan realizarse a través del Banco Central Europeo, y de las ope- raciones de cesión temporal de activos con entidades de crédito, entidades de contrapartida central y la clientela, por un importe de 836.773 miles de euros (2019: 565.372 miles de euros) - Nota 14. Los intereses devengados durante los ejercicios 2020 y 2019 de los valores representativos de deuda a coste amortizado ascendieron a 6.545 y 5.064 miles de euros, respectivamente (Notas 21 y 22). En los ejercicios 2020 y 2019, el tipo de interés efectivo medio de los valores representativos de deuda ha sido del 0,43% y 0,39%, respectivamente.
10.1.1. Adquisiciones y enajenaciones
El movimiento que se ha producido en el saldo de este capítulo del balance consolidado, durante los ejercicios 2020 y 2019, se muestra a continuación:
Miles de euros 2020 2019 Saldo inicial 1.138.667 1.060.128 Compras 801.696 466.300 Amortizaciones (290.591) (387.761) Saldo final 1.649.772 1.138.667
El detalle por plazo remanente de vencimiento de este epígrafe se encuentra detallado en la nota 38.3. relacionada con el riesgo de liquidez.
10.1.2. Correcciones de valor por deterioro
Durante los ejercicios 2020 y 2019 no ha habido movimientos relativos a las “Correcciones de valor por deterioro de activos” de los “Valores representativos de deuda” de la cartera de activos financieros a coste amortizado.
10.2. Entidades de crédito
A continuación, se presenta el desglose de estos epígrafes de los balances consolidados adjuntos a 31 de diciembre de 2020 y 2019, atendiendo a su clasificación:
Miles de euros 2020 2019
Cuentas a plazo 1.222 6.476
Otras cuentas 14.017 11.279
15.239 17.755
En los ejercicios 2020 y 2019, el tipo de interés efectivo medio de los depósitos en Entidades de Cré- dito ha sido del -0,02% y 0,17%, respectivamente.
El detalle por plazos remanentes de vencimiento de este epígrafe se encuentra detallado en la nota 38.3. relacionada con el riesgo de liquidez.
10.3. Clientela
10.3.1. Desglose
A continuación, se indica el desglose de estos epígrafes de los balances adjuntos a 31 de diciembre de 2020 y 2019, atendiendo a la modalidad y situación del crédito, así como al sector de la contraparte y modalidad del tipo de interés de las operaciones:
Miles de euros 2020 2019
Por modalidad y situación del crédito:
Deudores con garantía real 728.214 545.636
garantía hipotecaria 559.877 421.847
otras garantías 168.337 123.789
Otros deudores a plazo 17.273 15.895
Deudores a la vista y varios 52.023 53.083
Activos dudosos 6.864 6.021
Ajustes por valoración 2.405 56
Correcciones de valor por deterioro de activo (3.475) (1.984)
Intereses devengados 842 476
Resto 5.038 1.564
806.779 620.691
Por sectores:
Otros sectores residentes 801.608 615.610 Otros sectores no residentes 5.171 5.081
806.779 620.691
Por modalidad de tipo de interés:
Tipo de interés fijo 56.771 53.056
Tipo de interés variable 750.008 567.635
806.779 620.691
El capítulo “Ajustes por valoración-Resto” incluye las comisiones de apertura y costes de transac- ción directamente atribuidos en la formalización de las operaciones (tributos, gastos de registro y de gestoría).
El Grupo no ha realizado, hasta la fecha, operaciones de titulización de préstamos.
En los ejercicios 2020 y 2019, el tipo de interés efectivo medio del crédito a la clientela ha sido del 1,68% y 1,60%, respectivamente.
El detalle por plazos remanentes de vencimiento de este epígrafe se encuentra en la nota 38.3. relacio- nada con el riesgo de liquidez.
En las notas que van de la 38.1.5. a la 38.1.14. se detalla otra información relevante acerca de la ges- tión del riesgo de crédito e información exigida por la normativa vigente.
10.3.2. Activos fallidos, deteriorados y vencidos no deteriorados
El movimiento de los activos financieros deteriorados dados de baja del activo por considerarse remota su recuperación durante los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente:
Miles de euros 2020 2019
Saldo al inicio del ejercicio 4.232 4.379
Adiciones 42 77
Utilización del saldo del deterioro de valor acumulado 42 77
Bajas definitivas (101) (224)
Por recuperación en efectivo del principal (59) (18)
Por condonación (42) (16)
Adjudicación de activos - (151)
Ventas y otros movimientos - (39)
Saldo al final del ejercicio 4.173 4.232
El movimiento que se ha producido durante los ejercicios 2020 y 2019 en el saldo de los “Activos dudosos” se detalla a continuación:
Activos dudosos 2020 2019
Saldo al inicio del ejercicio 6.021 5.821
Adiciones 991 1.096
Recuperaciones (104) (819)
Bajas por fallidos (42) (77)
Bajas por condonación y/o venta (2) (25)
Saldo al final del ejercicio 6.864 6.021
El importe de los ingresos financieros de los activos dudosos acumulados a 31 de diciembre de 2020 y 2019 asciende a 50 y 59 miles de euros, respectivamente.
La clasificación de exposiciones con incumplimientos en función del sector de la contraparte y de su antigüedad a 31 de diciembre de 2020 y 2019 es la siguiente:
Ejercicio 2020
Importe en libros bruto
Garantías reales recibidas sobre exposiciones con incumplimientos Total Improbable que se paguen que no están vencidas o están vencidas < = 90 días Vencidas > 90 días <= 180 días Vencidas > 180 días <= 1
año Vencidas > 1 año De las cuales: con impago De las cuales: con deterioro de valor Préstamos y anticipos 546 3 543 - - 546 546 448
Otras sociedades financieras 3.562 162 - 27 3.373 3.562 3.562 1.416 Sociedades no financieras 3.562 162 - 27 3.373 3.562 3.562 1.416 De los cuales: pequeñas y medianas
empresas 546 3 543 - - 546 546 448
Hogares 2.756 603 325 264 1.564 2.756 2.756 1.262 De los cuales: préstamos garantizados por
bienes inmuebles residenciales 1.460 461 - 79 920 1.460 1.460 1.175 De los cuales: crédito al consumo 758 138 159 102 359 758 758 -